Následování Věštce z Omahy je skvělým způsobem, jak být u těch nejzajímavějších příležitostí.
Při všem tom humbuku kolem těch nejlepších technologických akcií, jejichž tržní hodnota přesahuje 1 bilion dolarů, je snadné přehlédnout skutečnost, že další společností, která překročí hranici 1 a 12 nul, bude pravděpodobně společnost, která rozhodně nepatří mezi miláčky Nasdaqu či dokonce snad do pomyslné kategorie Magnificent 7 neboli sedmičky velkolepých akcií, které dnes doslova hýbou trhy.
Společnost Berkshire Hathaway (NYSE:BRK-A, NYSE:BRK-B) Warrena Buffetta je nyní oceněna na více než 860 miliard dolarů, což je rekordní hodnota. Konglomerátu Věštce z Omahy tak stačí k překonání hranice 1 bilionu dolarů stoupnout o 16 % ze současné úrovně.
Berkshire, mateřské společnosti Geico, Dairy Queen, železnice Burlington Northern Santa Fe a řady dalších pojišťoven, spotřebitelských společností a průmyslových podniků, se daří zejména díky rozmachu pojišťovnictví. Provozní zisk společnosti vzrostl za prvních devět měsíců roku 2023 o téměř 20 % na necelých 29 miliard USD. Solidní výsledky jsou jistě jedním z důvodů, proč akcie Berkshire (obchodují se za necelých 400 dolarů za jednu z akcií B a za téměř 600 000 dolarů za jednu z akcií třídy A, které se nikdy nerozdělily) letos vzrostly o zhruba 10 % a za posledních 12 měsíců o téměř 30 %,
Zdroj: Shutterstock
Mnoho investorů však vlastní Berkshire… a sleduje každé Buffettovo slovo… kvůli investičnímu umění společnosti. Buffett spolu s poručíky Tedem Weschlerem a Toddem Combsem řídí obrovské portfolio, které vlastní akcie mnoha významných blue chips. Zdaleka největší pozici v portfoliu Berkshire má společnost Apple (NASDAQ:AAPL), která tvoří téměř polovinu aktiv portfolia. Přestože se Buffett, který je známý tím, že se straní technologií, rád prezentuje jako lidový luddita, Berkshire profituje z úspěchu iPhonu, mnoha předplacených služeb Applu a potenciálně i z nové náhlavní soupravy Vision Pro.
Jinými slovy, vzestup tržní kapitalizace společnosti Apple na téměř 3 biliony dolarů je jedním z faktorů, které stojí za tím, že Berkshire směřuje k 1 bilionu dolarů. Není však jediným členem velkolepé sedmičky, kterého Buffett vlastní. Berkshire má také malý podíl ve společnosti Amazon (NASDAQ:AMZN). A přes všechny řeči o tom, jak se Berkshire vyhýbá technologiím, má dokonce malou pozici ve společnosti Snowflake (NYSE:SNOW), která se zabývá cloudovým softwarem.
Buffett dotáhl Berkshire na 1 bilion dolarů v klasickém stylu
Nenechte se však mýlit. Berkshire se nestane dalším Ark Investem. Buffett není žádná Cathie Woodová. Zbytku portfolia dominují klasické spotřebitelské akcie, jako jsou Buffettovy oblíbené společnosti Coca-Cola (NYSE:KO) a Kraft Heinz (NASDAQ:KHC), ropní giganti Chevron (NYSE:CVX) a Occidental Petroleum (NYSE:OXY) a velké finanční firmy Bank of America (NYSE:BAC) a American Express (NYSE:AXP).
Podíl Berkshire v AmEx, který tvoří více než 8,5 % portfolia, je dalším klíčovým faktorem úspěchu Berkshire. Akcie AmEx se obchodují blízko rekordní hodnoty, protože bohatí spotřebitelé nadále utrácejí svými kreditními a debetními kartami. Kromě toho vlastní Berkshire menší podíly ve společnostech Visa (NYSE:V) a Mastercard (NYSE:MA), které se rovněž obchodují blízko historických maxim, a také malou pozici ve společnosti Capital One (NYSE:COF).
Co dalšího má Buffett v pomyslném rukávu? Jaká esa? To se dozvíme 14. února, kdy je společnost povinna zveřejnit držbu svého portfolia za čtvrté čtvrtletí. Berte to jako valentýnský dárek od Buffetta pro vás.
Zdroj: Getty Images
Profil společnosti
Berkshire Hathaway je americká holdingová společnost založená v roce 1839, kterou v současné době řídí Warren Buffett. Společnost sídlí v Omaze ve státě Nebraska. Původně byla založena jako textilní společnost, ale pod vedením Buffetta se transformovala v jedno z největších a nejúspěšnějších konglomerátů na světě.
Hlavním zaměřením Berkshire Hathaway je investování do různých podniků a akcií. Společnost vlastní široké portfolio firem v různých odvětvích, včetně pojišťovnictví, železnic, energetiky, potravinářství, médií a mnoha dalších. Mezi nejznámější investice patří společnosti jako Geico, Duracell, Dairy Queen, Coca-Cola, American Express, a mnoho dalších.
