Trhy sice začaly letošní rok v celkově optimistické náladě, ale v poslední době kličkují, takže je ještě těžší určit, jakým směrem se akcie budou ubírat dál.
To činí výběr akcií ještě obtížnějším než obvykle, ale existuje nástroj, který by se zde mohl hodit. Algoritmus Smart Score shromažďuje všechna data potřebná pro účely výběru akcií a třídí je podle 8 faktorů – o všech je známo, že odpovídají budoucí výkonnosti. Poté se tyto prvky shrnou do jediného skóre v rozmezí 1 až 10, přičemž 10 přirozeně představuje akcie, které splňují všechny předpoklady a od kterých se očekává, že budou postupovat vpřed.
Zdroj: Getty Images
Pomocí nástroje Smart Score jsme vyhledali dvě akcie, které v současné době vykazují skóre Perfect 10. Obě již za posledních několik měsíců nashromáždily pořádné zisky, ale analytici z ulice si myslí, že tyto akcie se silným nákupním hodnocením mají před sebou ještě další růst. Podívejme se proč.
Deckers Outdoor (DECK)
První na našem seznamu Perfect 10 je Decker Outdoor, globální obuvnická společnost, která se může pochlubit portfoliem předních značek; patří mezi ně UGG, která prodává prémiovou obuv, oblečení a doplňky; Sanuk má volnočasovou obuv a sandály a stejně tak Teva; značka Hoka nabízí sportovní obuv, zatímco módní volnočasovou obuv zastupuje Koolaburra. Většina výrobků se prodává velkoobchodně, ale společnost má také rostoucí segment přímého prodeje spotřebitelům.
Zdroj: Getty Images
Začátkem tohoto měsíce společnost Deckers zveřejnila výsledky za třetí fiskální čtvrtletí roku 2023 (prosincové čtvrtletí). Tržby meziročně vzrostly o 13,4 % na 1,35 miliardy USD, čímž překonaly odhady ulice o 90 milionů USD. Společnost rovněž překonala očekávání na výsledkové straně, když dosáhla zisku na akcii ve výši 10,48 USD – což je více než konsenzuální odhad 9,52 USD. Do budoucna Deckers očekává celoroční tržby v rozmezí 3,50 až 3,53 miliardy dolarů; konsenzus počítal s 3,53 miliardy dolarů.
Pokud se podíváme na Smart Score, zjistíme, že DECK jede na plné obrátky. Hedgeové fondy v posledním čtvrtletí zvýšily svůj podíl o 130 100 akcií, zatímco akcie chytají jak býčí blogerský, tak zpravodajský sentiment. Co se týče fundamentálních ukazatelů, akcie dosáhla za posledních 12 měsíců 30% návratnosti vlastního kapitálu.
I když trhy nebyly posledními výsledky příliš nadšeny, je třeba poznamenat, že od dosažení dna v květnu akcie vzrostly o 83 %.
Janine Stichterová, která tuto akcii pokrývá pro společnost BTIG, uvádí důvody, proč jsou akcie býčí. Píše: „V současném prostředí se podle nás nejlépe daří silným značkám, které do portfolia DECK přesně zapadají. UGG by měla díky svému dobrému výkonu a ohlasu u mladších spotřebitelů solidně a stabilně růst, zatímco HOKA by podle nás měla v příštích letech pokračovat ve výrazném tempu expanze. Provozní marže, které jsou již nyní nejlepší ve své třídě, mají prostor k růstu, protože se zmírňují protivětry v nákladní dopravě, zatímco silná ziskovost a schopnost reinvestovat za účelem růstu jsou konkurenční výhodou.“
V souladu s tím analytik převzal pokrytí s ratingem Buy spolu s cílovou cenou 515 USD. Důsledek pro investory? Upside ve výši 24 % ze současných úrovní.
Za poslední 3 měsíce hodnotilo vyhlídky společnosti DECK 11 analytiků a hodnocení se snížilo v poměru 9:2 ve prospěch „Buy“ oproti „Hold“, přičemž vše vyvrcholilo konsensuálním názorem „Strong Buy“. Vzhledem k průměrné cílové hodnotě 484,73 USD se očekává, že akcie v následujících měsících vzrostou o 17 %.
Poseida Therapeutics, Inc. (PSTX)
Jediné, co spojuje naši další akcii z kategorie Perfect 10 s tou výše uvedenou, je toto skóre. Hodnotová nabídka společnosti Poseida Therapeutics je zcela odlišná – jedná se o biotechnologickou společnost v klinické fázi zaměřenou na vývoj nových buněčných a genových terapií pro léčbu rakoviny a vzácných genetických onemocnění. K tomu využívá své vlastní platformy, mezi něž patří technologie piggyBac, Cas-CLOVER a nanočástice.
Zdroj: Getty Images
Společnost má v současné době dva kandidáty na alogenní chimérické antigenní receptory T-lymfocyty (CAR-T), kteří dosáhli fáze klinického testování. P-MUC1C-ALLO1 je určen k léčbě solidních nádorů a v současné době je hodnocen ve fázi 1 klinického hodnocení. Kromě toho je P-BCMA-ALLO1 také ve fázi 1 testování pro léčbu relabovaného a refrakterního mnohočetného myelomu (MM). Tento kandidát je hodnocen ve spolupráci se společností Roche. V prosinci společnost představila povzbudivé první klinické údaje z obou studií a hodlá poskytnout další aktuální informace na lékařském setkání v tomto roce.
Pokud jde o Smart Score, hodnocení Poseida Perfect 10 vychází z několika silných ukazatelů, včetně 100% nálady blogerů a pozitivní aktivity hedgeových fondů – ty během posledního čtvrtletí zvýšily své pozice o 750 000 akcií.
Podle Arthura He z H.C. Wainwright se pozitivní výhled společnosti Poseida opírá o její potenciál zahájit novou éru buněčných a genových terapií.
„Navzdory terapeutickým úspěchům současných autologních CAR-T terapií přetrvávají významná omezení, jako je závažná toxicita, omezená účinnost u solidních nádorů a vysoké výrobní náklady, což představuje výzvu pro široké přijetí této léčby,“ napsal He. „Věříme, že technologie PiggyBac a Cas-CLOVER společnosti Poseida by mohly tyto problémy potenciálně vyřešit… Věříme, že platformy společnosti Poseida mají potenciál změnit podobu buněčných i genových terapií. V současné době předpokládáme, že společnost bude v roce 2033 generovat rizikově očištěné tržby ve výši 1,3 miliardy dolarů, které vzrostou z 56 milionů dolarů v roce 2027.“
Od loňského května, kdy se akcie PSTX ocitly na dně, zaznamenaly obrovský růst a posílily o 302 %. Myslí si však, že v nádrži je ještě více paliva; spolu s ratingem Buy dává jeho cílová cena 15 USD prostor pro další zisky ve výši 99 %.
Ostatní analytici si také myslí, že je před námi ještě spousta dalších růstů; průměrná cílová cena na ulici je 19,50 USD, což naznačuje, že jednoroční výnosy ve výši 159 % jsou ve hře. Pouze s ratingy Buy – celkem 3 – si akcie nárokují konsenzuální hodnocení Strong Buy.
